存贷比是金融机构经营管理的核心指标，也是一个地区经济发展的风向标，反映着金融在区域经济发展中的贡献程度。自从1998年衡阳存款和贷款规模的差额由“贷差”转为“存差”以来，全市存差额逐年扩大，存贷比不断走低，表明金融业对全市企业发展的支持力度偏弱，这种状况无疑会影响全市经济社会发展的步伐。目前，正处于“十二五”发展的关键时期，对衡阳而言迫切需要大幅提升存贷比。为此，衡阳市统计局组织力量，对全市主要金融机构及部分企业就存贷比偏低的情况进行了调研。从调研的结果来看，衡阳存贷比偏低主要是受经济下行压力加大、信贷投入渠道不畅、信用环境不优等因素制约，要提高衡阳存贷比需要政府、金融机构、企业三方共同努力，构建良性互动机制，有的放矢，合力推进。
一、现阶段衡阳金融业存贷比基本情况
近几年，衡阳金融业快速发展，存贷款稳步增加，居全省前列，但综合反映区域经济社会发展水平的存贷比情况却不容乐观，无论与历史进行纵向比较，还是与兄弟地市进行横向比较，都处于较低水平。
（一）纵向比较，衡阳存贷比呈逐年下降趋势，目前处于改革开放以来的低点。 改革开放之前，衡阳贷款规模明显高于存款规模，有记录的存贷比最高达到1987年末的175.9%。此后数年虽然贷款增速慢于存款增速，但到改革开放之初的1997年贷款规模依然大于存款规模，存贷比仍达101.9%。从1998年开始，衡阳存款和贷款规模的差额由贷差转为存差，当年全市存贷比为97.3%。此后一直是存款高于贷款，到2000年末由1999年末的90.2%骤降至73.2%，2003年末降为63.5%，2004年末降至57.2%，2007年末为42.3%，2008年末为39.1%。在金融危机发生后，国家为刺激经济发展而实施了适度宽松的货币政策，衡阳贷款增长较快，存贷比2009年略微回升至41.2%，但之后又呈下降态势，2011年末降至40.1%。2012年以来，受国内外环境影响，国家继续实施稳健的货币政策，存款稳步增长，贷款投放趋紧，3月末全市存贷比降至历史最低点38.1%。为“稳增长”，国家提出“预调微调”，先后两次降低银行存款准备金率、两次降息，二季度存贷比有所回升，但仍在低位徘徊，4-6月末存贷比依次为38.5%、38.6%和38.8%。
（二）横向比较，衡阳存贷比不仅在全省排名靠后，且低于全省、全国平均水平。 2011年末，全市金融机构本外币各项存款余额为1526.44亿元，居全省第2位，各项贷款余额为611.57亿元，居全省第4位，存差额为914.87亿元，居全省第1位，高额的存差导致金融机构存贷比与2010年末相比再度下降，直至40.1%，在全省14个市州中排第13位，比全省平均水平69.2%低了29.2个百分点，比全国平均水平70.4%低了30.3个百分点，与存贷比最高的长沙相差61.6个百分点，仅比存贷比排在第14位的邵阳高出2个百分点。2012年6月末全市金融机构本外币各项存款余额为1682.69亿元，各项贷款余额为652.8亿元，存差额为1029.89亿元，存贷比为38.8%，跌至全省第14位，与存贷比最高的长沙相差60.8个百分点，比存贷比排在第13位的邵阳低0.4个百分点，比全省平均水平低29.9个百分点，比全国平均水平低30.9个百分点。
（三）信贷投放结构比较，各行业的信贷投入呈现不平衡状态，服务行业新增贷款普遍减少。 2012年上半年全市新增贷款投向重点突出，有力支持实体经济发展，农林牧渔业、建筑业、房地产业、采矿业、交通运输仓储和邮政业等五大行业新增贷款均过亿元，分别新增3.33亿元、3.01亿元、2.21亿元、2.04亿元、1.30亿元。在20个行业大类中，批发零售业和制造业新增贷款比年初减少最多，分别减少了1.51亿元和1.59亿元；文化体育娱乐业、信息传输软件和信息技术服务业、金融业、教育、科学研究和技术服务业、公共管理社会保障和社会组织、水利环境和公共设施管理业等7大服务行业新增贷款比年初均有所减少，平均减少3156.57万元。
（四）中小企业融资难问题依然突出。 衡阳市是一个中小企业集中的地方，2011年全市中小企业户数已达19853户（不含个体工商户），实现增加值878.58亿元，同比增长29.3%，占全部企业比重的50.3%，中小企业全部从业人员年平均人数达到78.4万人，同比增长8.7%，占全部从业人员平均人数的16.8 %。中小企业已经成为全市经济增长的主力军、扩大就业的主渠道。但由于中小企业往往处于发展初期，获得信贷支持的竞争力明显偏弱，企业发展壮大难度较大。2012年6月末，全市中小企业贷款余额229.1亿元，同比增长21.7%，增速比去年同期提高了8.4个百分点，占全部企业贷款余额的66.3%，占比与去年同期相比提高了3个百分点。从总体上来看，中小企业信贷支持力度不断加大，但中小企业贷款难、融资难问题依然突出，影响了全市存贷比的提升。
二、近年来衡阳市为破解金融“两难”所做的主要工作
贷款难、融资难是制约衡阳经济快速发展的瓶颈，地方政府和金融业采取积极措施，为破解“两难”不懈努力：
（一）完善服务机制。从2009年起，市委、市政府先后出台《关于推动全民创业的意见》、《衡阳市中小企业发展专项资金管理办法》、《关于支持企业技术改造的意见》、《关于鼓励支持企业自主创新的意见》等一系列政策措施，并设立企业自主创新基金，引导、支持、鼓励企业进行技术改造和自主创新。与此同时，积极引进股份制商业银行，设立新型融资性服务机构，目前全市已有民生银行、招商银行、交通银行、广发银行等7家股份制商业银行，耒阳、常宁还分别设立了村镇银行，2012年6月末这些银行贷款余额达146.23亿元。此外，11家小额贷款公司相继营业，2012年6月底全市小额贷款公司注册资本金共6.35亿元，贷款余额为7.15亿元。银企对接力度也在不断加大，2012年度衡阳市银企对接项目签约仪式上共签约404个项目，金额达138亿元。2012年2月，衡阳市民间资本投融资服务中心正式挂牌营运，该中心开创了衡阳唯一的直接融资服务平台。
（二）激活政府资源。截止2012年6月底，全市备案的融资性担保机构达5家，其中注册资本金最大的机构是由市财政出资引导、社会资金参股组建的衡阳市企业信用担保投资有限公司，注册资本为3亿元，其中国有控股占比95.5%，与23家银行开展担保业务合作关系，合作总授信额度近50亿元，对解决中小企业贷款融资中缺乏抵押或抵押不足等难题发挥了积极作用。此外，自2009年以来，市政府连续两年实施技改贴息政策，每年安排贴息资金5000万元。2011年，为企业争取中央投资重点产业振兴和技术改造项目资金、重大科技成果转化项目中央补助资金、中小企业发展资金、省新型工业化引导资金和战略性新兴产业引导资金等共计2.1亿元。
（三）创新信贷产品。从信贷形式、内容来看：一是扩大了抵（质）押物内容，各银行机构将应收账款、专利权、市场订单、农村土地经营承包权、林权、动产、专利权等纳入抵押范围。二是企业联保贷款、供应链融资等新业务助推产业或企业集群集聚发展。随着衡阳市装备制造、盐卤化工和精细化工、矿产品开发和加工、新型能源、食品加工和现代物流等六大主导产业规模不断扩张、集群态势强劲，供应链融资等新业务得到了广泛应用。这些新的融资方式最大的特点是免抵押，时间快，贷款额度可以长期周转使用。三是农村信用社进一步完善“公司（组织）＋农户”、“贷款＋保险”等信贷模式。2011年全市农村信用社系统累计发放农民专业合作组织及其社员贷款26.8亿元。
（四）拓宽融资渠道。一是支持企业上市。市政府出台了《关于鼓励和扶持企业上市的若干政策意见》(衡政发〔2009〕8号)，加强上市引导激励，目前衡阳有20家企业申报了湖南省2012年重点上市后备资源库，比2011年增加10家。二是发行债券融资。继2009年国家发改委批准衡阳市城建投发行企业债券15亿元后，2012年又申报发行20亿元企业债，国家发改委已批，目前正待中国人民银行和中国证监会会签。三是“试水”股权融资。市政府设立了股权投资引导基金，促进了股权投资业快速发展，2011年市政府引导基金出资成立了衡阳首只股权投资基金“衡阳鼎富股权投资基金”，总规模5亿元。2012年4月，市政府与湖南高新创投集团签订了战略合作协议，成立衡阳高新创业投资基金，总规模10亿元，一期募集资金2.02亿元。四是发行中小企业集合票据。2011年衡阳市3家企业联合发行2亿元的中小企业集合票据，目前完成了所有前期工作，正在中国银行间市场交易商协会进行最后审批。
（五）针对中小企业构建绿色机制。市内各金融机构通过改革组织架构，实行“五专”（即专门服务机构、专业服务人员、专门操作系统、专门审批模式、专项服务考核），健全营销服务体系，优化业务流程，创新服务模式，实现了中小企业贷款融资服务“快一点、好一点”。
三、衡阳存贷比偏低的主要原因
衡阳存贷比之所以低位徘徊，主要是受到以下条件影响：
（一）从整体经济环境来看，经济增速放缓，部分行业、企业信贷需求弱化。 2012年以来，欧债危机持续发酵，世界经济动荡难平，国际形势复杂严峻，加之国内正处于结构转型的新阶段，房地产等宏观调控措施继续实施，外需不振、内需不旺的矛盾依然比较突出。2012年上半年全国经济增长7.8%，二季度GDP同比增长7.6%，创三年新低，首次破八，经济下行压力加大。受国内外大环境影响，今年以来衡阳经济增速逐步放缓，汽车、钢铁、机械、化工、建材、有色等行业订单大幅减少，有进口业务的企业受欧债危机和贸易摩擦影响其外贸业务也大幅缩水。此外，原材料价格、大宗材料价格、能源价格、人工费用等生产成本持续上涨。在这些因素综合影响下，企业盈利空间缩小，盈利难度加大，生产意愿下降，投资信心不足，对贷款需求也随之下降。
（二）从地方融资环境来看，衡阳基本处于“金融高地”状态。 2012年6月末，全市金融机构存差资金达到1029.89亿元，居全省第1位，这表明衡阳处于一种“金融高地”状态，全市大量存款资金流向了外地，而本地众多企业却因缺乏资金而遭遇发展瓶颈，造成了“穷帮富”的现象。主要原因：
一是偏“重”的产业结构使得贷款投向与国家产业政策和行业信贷政策导向不相称，加剧贷款难度。2012年1-6月在规模以上工业中，重工业增加值占比为76.9%，轻工业占比仅为23.1%，重工业增加值增速为18%大大快于轻工业 7.9个百分点。全市六大高耗能产业企业数为392家，占全市规模工业企业总数的32.8%，六大高耗能产业实现工业增加值92.7亿元，占规模工业增加值的比重为32.8%。规模工业增加值总量排前5位的行业大类中，六大高耗能产业就占了3个。
二是受金融机构青睐的具有发展潜力的优质企业总量不多。2010年度衡阳大中型工业企业有191家，占全省12.5%，位列全省第三，但具有潜力的优质工业企业只有特变电工、华菱衡钢等少数几家，且公司总部没有坐落在衡阳，影响到了本地资金的充分利用。
三是具有广阔前景的服务业，尤其是生产性服务业、新兴服务业，总量偏小、比重偏低，在全国鲜有影响大、效益好、实力强、后劲足的企业和项目，影响了贷款投放。2012年服务业重点企业调查核查结果显示，衡阳服务业重点企业有31家，排全省第3位，但与排全省第2位的岳阳相比，少了85家，与并列排名第4位的常德、株洲相比，仅多3家。
（三）从融资企业状况来看，部分企业资质较差，信用度不高，多数金融部门不愿发放贷款。 今年以来，相当一部分中小企业由于生产不景气，资金周转困难，对银行贷款需求强烈，却又难以获得贷款。主要是因为中小企业规模小、产业层次低、管理落后、信息透明度低，银行放款更加慎重，贷款难度大。此外，一些企业缺乏对融资信用的重视，借改制、重组之机逃废、悬空债务，使银行信贷资产的安全性受到严重威胁，造成了很大的信贷风险。2012年6月末，衡阳中型企业不良贷款率为0.68%，小型企业为5.43%，微型企业则达到11.62%。企业不良贷款率过高导致金融机构放款更加谨慎，对贷款的审批也更加严格，从而加剧存差的持续扩大。此外，去年至今年频繁发生的河南、山东、浙江等地开发商卷款跑路事件，更为小微企业借贷融资造成了极其恶劣的影响，造成银行对小微企业的“惧贷”。
（四）从借贷管理体制来看，信贷投入渠道单一、不畅，融资成本高。科学有效的融资体系是助推衡阳经济转型发展的重要保障。然而，从目前整体情况来看，衡阳的经济基础体系仍是典型的以银行业为主导，银行信贷资金依然是支持经济发展的重要力量。受稳健货币政策影响，金融机构风险控制进一步加强，银行信贷资源紧张，贷款供不应求，贷款门槛普遍提高。
从贷款程序看，各商业银行为强化信贷质量的控制与管理、降低不良贷款率，普遍推行严格的风险防范机制和贷款责任追究机制，使得银行对贷款调查材料要求更高，审批程序更为复杂，导致部分企业“一女难嫁”。根据市统计局抽样目录企业问卷调查结果显示，今年以来，全市近60% 的规模以下工业企业有资金需求，但从银行借款情况看，有需要借到（包括全部借到、大部分借到和少部分借到）的企业仅为16%。
从贷款费用看，企业融资综合成本约为18%，当中除银行贷款利息外，各种中介费用就约占融资综合成本的一半。除办理正常手续外，抵押贷款还需办理抵押登记、抵押物评估、公证等手续，涉及国土、房产等多个中介部门，手续费用偏高，此外担保贷款还需找担保公司提供担保，而担保费一般按银行基准利率50%折算。各种中介费用造成贷款成本过高，使部分企业“望贷却步”。
从贷款担保看，全市担保公司数量少、规模小、注册资金少，使得担保能力与覆盖面有限。目前，全市5家融资性担保公司注册总资本7亿元，按银行放大10倍计算，全市担保机构最大可以担保贷款70亿元，与全市企业的融资需求差距较大。此外，担保公司收入来源主要为担保费收入，占收入总额的91.8%，投资收益、补贴收入、利息收入则非常少，加上盈利能力较低，直接制约了担保公司的发展壮大。
四、提高衡阳存贷比的对策及建议
金融存贷比低是长期制约衡阳经济社会发展的重大问题。要从根本上解决存贷比过低的问题，政府支持是前提，金融机构创新是关键，企业提质是主体，必须要构建一个“政府、金融机构、企业”良性互动的机制。
（一）政府要发挥政策、协调优势，优化金融生态环境
一是要用项目、企业引贷款。促进衡阳经济社会又好又快发展，是扩大贷款投放的前提和基础。要抓好重点项目建设，形成吸引银行贷款的载体和平台；积极扩大对外开放，制订优惠政策，千方百计引进大企业、大项目，以项目引资金；加快培育一批前景广、实力强的名牌企业，打造总部经济，使资金更多地向内流；注重培育上市后备资源，完善企业上市优惠政策，推动符合国家政策、规模大、效益好的企业进入资本市场融资。
二是着力搭建银企对话、沟通平台。由政府牵头，通过定期召开政银企协调会、项目推介会、情况通报会，加强企业与各级金融机构的沟通与联系，积极争取金融机构加大对优势产业、成长性企业和产品有市场、有效益企业的信贷资金支持力度，提高办事效率，简化贷款手续，缩短放贷时间。同时加强中小企业融资超市建设，大力发展供应链融资和商圈融资服务平台，建立银企对接长效机制。
三是要建立信息共享机制。由政府牵头，整合人行、工商、税务、土地、环保、审计、金融机构等单位的资源，拓宽信息采集面，将企业注册登记、纳税申报、项目建设、土地厂房、环评、经营效益、融资等纳入信息采集范围，实现信息披露的真实化、规范化、透明化和制度化，完善企业信用档案，支持村镇银行、小额贷款公司、担保机构等各类机构接入征信系统，实现信息共享。
四是统一调度财政性存款资源。各级政府及部门掌握着大量的财政性存款资源,是银行无可争议的“第一存款大户”。要树立“存款资源化”理念，克服财政性存款各自为政、自行存放的分散局面,统一调度,协调联动，将财政性存款与银行贷款挂钩,对存贷比高、贷款增量多的银行给予财政性存款激励。市、县两级也要建立健全对银行业机构贷款投放的考核机制，直接与绩效考核挂钩。
五是进一步加强中小企业财税支持力度。税收方面：在现有税收优惠政策基础上，对缴纳房产税、土地使用税确有困难的中小企业和创业基地，可减征或免征房产税、城镇土地使用税，增强中小企业活力；切实做好对中小企业的纳税辅导工作，优化“减、免、缓”办税流程。财政方面：财政部门可根据财力情况逐步增加中小企业发展专项资金规模，市财政设立的其他专项资金，也要向符合条件的中小企业倾斜，重点支持中小企业转型升级等项目建设，以及改善对中小企业的公共服务和创业基地建设；建立激励和风险补偿机制，为解决小微企业死亡率高、风险大、贷款形成不良机率高的问题，政府应建立风险补偿机制，由财政设立小微企业贷款补偿基金专户，对银行收益不能覆盖风险部分给予补偿；适当增加金融机构支持中小企业融资考核奖励资金，鼓励银行业金融机构扩大对中小企业信贷投入。
六是健全担保服务体系。制定相应优惠政策，通过企业投资、社会多方集资等形式，推进担保机构的成立与整合，为新成立的企业和急需资金的中小企业提供担保服务。对经营规范、业务运作良好的担保机构，财政要适当增加注资，以提升担保能力和覆盖面。推动辖区成立融资担保协会、行业担保组织、社区企业担保组织等，满足不同层次、不同区域的中小企业融资担保需求。加强信用担保机构与银行业金融机构业务合作，推动建立风险分担机制。积极发展衡阳市企业信用担保投资有限公司为龙头的再担保服务，强化其分散风险、增加信用等功能。加强对融资性担保机构的监管，推动开展融资性担保机构信用评级，引导其规范发展。
七是加快清收不良贷款。各级各部门要建立健全守信激励和失信惩戒机制，督促和引导企业守信用、重合同。要配合金融机构，优先清理小微企业不良贷款，可以身份证管理为核心，对恶意逃废债的企业主和责任人实行联合制裁。允许银行对小微企业的不良贷款核销不受现有政策约束，尽快出台“应核尽核”的快速核销政策，对因小微企业死亡而形成的不良贷款，实行当年核销，对追索一年以上的不良贷款自行核销，千方百计降低小微企业的不良贷款率。
八是全方位进行信用环境建设。要以强大舆论宣传做先导，以“优化信用环境，打造金融洼地”为宣传主题，以市内外媒体为阵地，营造宣传效应，树立良好的信用形象，吸引外地资金流入本市。选择1-2个中小企业发展状况好的县市，建设中小企业信用体系示范区；对诚信的个人和企业进行深入报道；以行政机关、企业、学校为主要对象，开展诚信教育；实施舆论监督，对不讲诚信，恶意逃废金融债务的反面典型坚决予以曝光；建立全市金融综合业务平台，进一步完善各类信用信息采集。
（二）银行要完善金融信贷体系，形成良好融资环境
一是树立服务理念。金融机构要增强责任意识，牢固树立“为经济发展服务”和“企业至上”的理念，在考虑利益最大化、风险的同时，要履行公共服务义务，多担当一些责任主动研究解决不同企业贷款难的不同因素，主动为企业排忧解难。坚持低门槛，对中小企业要坚持灵活的监控政策，定期不定期向企业介绍金融产品，贷款审查、信用评级、抵押担保程序等金融知识，有效解决银企信息不对称等问题，深化银企合作，构建平等互利、良性互动、合作共赢的新型银企关系。
二是培育新型金融组织，增设金融机构。放宽小额贷款公司市场准入条件，扩大小额贷款公司试点范围、经营区域和资本金上限，尽快实现小额贷款公司在各县市区全覆盖，推动符合条件的小额贷款公司改制为村镇银行。鼓励组建综合性金融控股集团，进一步扩大投融资规模，以衡阳为中心建设多元化的金融结构，并以此为基础打造辐射湘南地区的“金融洼地”。进一步推进金融服务空白乡镇和农村支付环境建设全覆盖。鼓励各银行增设分支机构，支持大型银行增设网点尤其是县域支行，引导股份制银行在各县市区设立二级分行，督促商行在县域设立支行。
三是规范金融服务。各金融机构要建立服务小微企业专营机构或部门，并根据“银十条”和《关于支持商业银行进一步改善小型微型企业金融服务的补充通知》等相关政策，完善小微企业信贷考核体系，提高小企业贷款呆账核销效率，对小微企业贷款不良率的容忍度可放宽至5%。建立科学合理的贷款利率差别化定价，根据小微企业贷款的筹资成本、风险程度，在确保收益覆盖风险的前提下，要尽量给予利率优惠。开展商业银行执法检查，清理市场准入和前置审批不合理程序，清理纠正金融服务不合理收费，如简化相关行政审批程序，降低小微企业贷款抵押品登记过户和评估收费标准等，禁止收取小微企业贷款承诺费、资金管理费、财务顾问费、咨询费等费用。对符合条件的续待项目争取在7个工作日内放款，对新增贷款项目原则上1个月内审批完成。
四是推进信贷产品创新。各银行业金融机构要根据企业多样化资金需求特点，积极向上争取创新授权和试点，支持建立上下联动的产品研发和推广应用机制。在风险可控前提下，推动银证、银保、银担、保担等不同金融业态之间的合作，发展跨行业、跨市场的交叉型金融业务和产品创新。
五是充分发挥民间资金作用。在当前银行信贷额度趋紧的融资环境下，积极引导储蓄向投资转化，在鼓励民间创业、形成新的企业群体的同时，要积极支持与引导民间资金投入实体经济、支持中小企业发展，鼓励民间资本设立新型金融合作社，建立民间合作金融组织。要引导民间资本依法设立专业资产管理机构，探索搭建民间融资备案管理制度，建立民间融资监测体系，拓宽民间资本投资渠道，为借贷双方提供资金供求信息、借贷合约公证和登记、交易结算、资产评估、法律咨询等综合服务，促使民间融资行为合法化、规范化，引导民间资本投向符合国家产业政策导向的中小企业。
（三）企业要加强自身建设，创造有利融资条件
一是提升企业发展潜力。鼓励、支持企业在技术、工艺、产品、管理、营销、市场等方面不断创新，要实现可持续发展。行业选择上要符合国家产业政策和行业准入条件，不能盲目地投资于国家限制类行业，有效规避行业风险；在产品选择上要不断提高产品质量，增加产品附加值，调整产品结构，增加产品的科技含量，提高市场竞争实力，为扩大信贷资金的有效投入创造条件。
二是要健全财务管理制度。严格按照会计法规和商业银行要求，建立全面、准确、真实的财务资料，定期向相关部门提供全面准确的信息，增加信息透明度，提高企业的“信用形象”；要主动加强与银行的沟通联系，定期向银行提供财务报表和企业生产经营情况，取得银行的信任，提高银行对企业的授信等级；要及时还本付息，树立守信用、重履约的良好企业形象；要保持合理的贷款水平，制定有效的应收账款管理制度，加快资金回笼与周转，提高企业资金管理利用水平和使用效率。
三是推动管理模式现代化。企业要严格按照现代企业制度的要求，不断自我完善企业产权制度，优化资本结构，补充资本实力，增强抗风险能力，进一步完善公司治理，真正建立起运转规范、自我约束、利于发展的现代企业制度。要科学制定企业发展规划，有目标、有步骤地谋求企业壮大，实现可持续发展，杜绝生产经营的盲目性和随意性。要加强人才的培养，引进各类专业人才，实现企业专业化管理。
四是行业协会要发挥桥梁作用。行业协会要充分发挥桥梁纽带作用，在服务企业方面多想办法，多下功夫，在政府、银行、市场等方面做不到的地方进行补位，要就各自行业在发展过程中因资金短缺而遇到的信贷需求、贷款额度、抵押方式等问题积极主动与银行对接，争取更大支持。另外，要针对当前行业面临的实际困难和问题，要积极建言献策，争取政策扶持。
[供稿：衡阳市统计局李芝]
[审核：刘雁]
[责编：张艳]
